საფონდო მახასიათებლები

გაკვეთილის სწავლის მიზნები:

შესავალი: ეს ნაწილი განიხილავს აქციების სხვადასხვა მახასიათებლებს, როგორიცაა ღირებულება, ზრდა, ზომა და
და ლიკვიდურობა. ამ ატრიბუტების გააზრება გადამწყვეტია ინფორმირებული საინვესტიციო გადაწყვეტილებების მისაღებად და
დივერსიფიცირებული პორტფელის შექმნა.

1. აქციების სხვადასხვა მახასიათებლების გაგება: სხვადასხვა აქციების შესახებ მყარი ცოდნის მიღება
ისეთი მახასიათებლები, როგორიცაა ღირებულება, ზრდა, ზომა და ლიკვიდურობა, რათა უფრო ინფორმირებული ინვესტიცია განხორციელდეს
გადაწყვეტილებები.
2. განასხვავეთ ღირებულებისა და ზრდის აქციებს შორის: გაიგეთ, როგორ შეაფასოთ აქციები და მზარდი აქციები.
განსხვავდებიან ფინანსური მაჩვენებლების, ზრდის პოტენციალისა და ინვესტორებისთვის შემოსავლის თვალსაზრისით.
3. აქციების ძირითადი ასპექტების გააზრება: გაიგეთ აქციების ლიკვიდურობის, აქციების გაყოფის მნიშვნელობა,
პრივილეგირებული აქციები, უკან გამოსყიდვა, შერწყმა და შეძენა და გამოყოფა თქვენი განსაზღვრისას
საინვესტიციო სტრატეგია.

ფიგურაინფოგრაფიკა ხაზს უსვამს აქციების შეფასებისას გასათვალისწინებელ საკითხებს. იგი ხაზს უსვამს აქციების შესაფასებლად კონკრეტული კრიტერიუმების გამოყენების მნიშვნელობას, აქტივის ინდივიდუალურ მიზნებთან შესაბამისობის გაგებას და კაპიტალის მნიშვნელობას გადაწყვეტილების მიღების პროცესში. ინვესტორებისთვის უმნიშვნელოვანესია რეგულარულად შეაფასონ თავიანთი პორტფელი და უზრუნველყონ, რომ თითოეული აქტივი შეესაბამებოდეს მათ უფრო ფართო ფინანსურ და საინვესტიციო მიზნებს.

წყარო: მორგებული ინფოგრაფიკა

8.1 ღირებულება, ზრდა, ზომა, ლიკვიდურობა და სხვა

აქციების სხვადასხვა მახასიათებლების გაგება ინვესტორებს დაეხმარება უფრო ინფორმირებული გადაწყვეტილებების მიღებასა და დივერსიფიცირებული პორტფელის შექმნაში.

ფიგურაინფოგრაფიკა ფოკუსირებულია „აქტივების ხელსაყრელი გამოყენების“ კონცეფციაზე. იგი განსაზღვრავს აქტივების ხელსაყრელ გამოყენებას, როგორც კომპანიის საკუთრებაში არსებული აქტივების თითოეული დოლარისთვის მიღებული შემოსავლის თანაფარდობას. ინფოგრაფიკა ასევე ხაზს უსვამს, რომ სხვადასხვა ინდუსტრიას განსხვავებული ხელსაყრელი თანაფარდობა აქვს და ოპერაციული მარჟის მსგავსად, ეს თანაფარდობა დროთა განმავლობაში ეფექტურობის საზომია.

წყარო: მორგებული ინფოგრაფიკა

• ღირებულების აქციებიეს აქციები მათ ფინანსურ მაჩვენებლებთან შედარებით არასაკმარისად შეფასებულად ითვლება და ხშირად უფრო დაბალი ფასისა და მოგების თანაფარდობით ივაჭრება. ღირებულების მქონე აქციებს შესაძლოა გრძელვადიანი ზრდის პოტენციალი ჰქონდეს.

• ზრდის აქციებიეს აქციები წარმოადგენს კომპანიებს, რომლებსაც საშუალოზე მაღალი ზრდის პოტენციალი აქვთ. მათ ხშირად აქვთ ფასისა და მოგების უფრო მაღალი თანაფარდობა და შესაძლოა დივიდენდები არ გადაიხადონ, რადგან მოგება ბიზნესში რეინვესტირდება.

• ზომააქციების კლასიფიკაცია შესაძლებელია საბაზრო კაპიტალიზაციის (საბაზრო კაპიტალიზაცია) მიხედვით, რომელიც წარმოადგენს კომპანიის მიმოქცევაში არსებული აქციების მთლიან ღირებულებას. აქციები შეიძლება დაიყოს მცირე კაპიტალიზაციის, საშუალო კაპიტალიზაციის ან დიდი კაპიტალიზაციის მქონედ. საბაზრო კაპიტალიზაცია მნიშვნელოვანია, რადგან მას შეუძლია მიუთითოს კომპანიის სტაბილურობაზე, ზრდის პოტენციალზე და რისკის პროფილზე.

• ლიკვიდურობა: აქციების შეძენის ან გაყიდვის სიმარტივე მის ფასზე მნიშვნელოვანი გავლენის გარეშე. უფრო ლიკვიდური აქციები, როგორც წესი, უფრო მაღალი სავაჭრო მოცულობებითა და უფრო მჭიდრო ფასისა და ფასის სპრედებით ხასიათდება.

ნახატის სათაური: ETF-ის შესრულება კომპანიის ზომისა და მახასიათებლების მიხედვით

წყარო: ასიმეტრიის დაკვირვებები

აღწერაგრაფიკი წარმოადგენს სხვადასხვა ETF-ების მაჩვენებლების ტენდენციებს, რომლებიც წარმოადგენენ აქციების გამორჩეულ მახასიათებლებს კომპანიის ზომისა და ხასიათის მიხედვით - ან „ზრდა“ ან „ღირებულება“. ის ვიზუალურად აჩვენებს შემოსავლიანობის რყევებსა და განსხვავებებს ამ ორი კატეგორიის მცირე, საშუალო და მსხვილი კაპიტალიზაციის მქონე კომპანიებს შორის დროთა განმავლობაში.

ძირითადი დასკვნები:

• კაპიტალის სტილებიETF-ები კატეგორიზებულია ზრდის ან ღირებულების მახასიათებლებზე ფოკუსირების მიხედვით.
• კომპანიის ზომას მნიშვნელობა აქვს: გრაფიკი წარმოადგენს სამ ძირითად სეგმენტს - მცირე, საშუალო და მსხვილი კაპიტალიზაციის მქონე კომპანიებს. ამ სეგმენტებში შესრულება განსხვავებულია.
• ცვლადი შესრულებათითოეული ETF-ის ტრაექტორია აჩვენებს, რომ მათი შემოსავლები შეიძლება საკმაოდ მრავალფეროვანი იყოს, რაც დამოკიდებულია არსებულ ბიზნეს პირობებსა და ეკონომიკურ ციკლზე.

აპლიკაციაინვესტორებისთვის, ამ ETF-ებს შორის განსხვავებებისა და შესრულების ნიმუშების გაგება უმნიშვნელოვანესია. ეს ხელს უწყობს აქტივების განაწილებასთან დაკავშირებით ინფორმირებული გადაწყვეტილებების მიღებას - უფრო მეტად ზრდაზე თუ ღირებულებაზე იყოს ორიენტირებული და ინვესტიციისთვის იდეალურ კომპანიაში ჩადებული თანხა. ამ ცოდნას პოტენციურად შეუძლია გაზარდოს შემოსავლიანობა და უფრო ეფექტურად მართოს რისკი მრავალფეროვან საბაზრო პირობებში.

8.2 სხვა ინფორმაცია მარაგის შესახებ:

• აქციების გაყოფაკორპორატიული ქმედება, რომლის დროსაც კომპანია ზრდის თავისი მიმოქცევაში არსებული აქციების რაოდენობას და ამავდროულად პროპორციულად ამცირებს აქციების ფასს. ეს აქციებს უფრო ხელმისაწვდომს ხდის ინვესტორთა უფრო ფართო სპექტრისთვის.
• პრივილეგირებული აქციები: აქციების ტიპი, რომელსაც აქვს როგორც აქციების, ასევე ობლიგაციების მახასიათებლები. პრივილეგირებული აქციონერები დივიდენდებს იღებენ ჩვეულებრივი აქციონერების წინაშე და უპირატესობა აქვთ ლიკვიდაციის შემთხვევაში.
• უკან გამოსყიდვაკორპორატიული ქმედება: კორპორატიული ქმედება, რომლის დროსაც კომპანია იბრუნებს საკუთარ აქციებს, რითაც ამცირებს მიმოქცევაში არსებული აქციების რაოდენობას და პოტენციურად ზრდის აქციების ღირებულებას.
• შერწყმა და შესყიდვებიტრანზაქციები: ტრანზაქციები, რომლებშიც კომპანიები ერთიანდებიან ან ერთი კომპანია იძენს მეორეს, რაც პოტენციურად მოქმედებს ჩართული აქციების ღირებულებაზე.
• სპინოფებიკორპორატიული ქმედება: კორპორატიული ქმედება, რომლის დროსაც კომპანია ქმნის ახალ, დამოუკიდებელ კომპანიას ბიზნეს სეგმენტის ან შვილობილი კომპანიის გამოყოფით.

8.4 პენი აქციებში ინვესტირება

სურათის სათაური: პენი აქციების და მათი დინამიკის გაგება

წყარო: FutureCaps

აღწერაინფოგრაფიკა წარმოადგენს პენი აქციების ყოვლისმომცველ მიმოხილვას, რომლებიც ძალიან დაბალ ფასად ივაჭრება და დაბალი საბაზრო კაპიტალიზაცია აქვს. როგორც წესი, ინდოეთში პენი აქციების ფასი დაახლოებით 0.05-დან 10 რუპიამდეა ერთ აქციაზე და წარმოადგენს ულტრამიკრო კაპიტალიზაციის მქონე კომპანიებს, რომელთა საბაზრო კაპიტალიზაცია 50 კრორ რუპიაზე ნაკლებია. ინფოგრაფიკა დეტალურად განიხილავს პენი აქციებში ინვესტირებასთან დაკავშირებულ უპირატესობებსა და რისკებს, ხაზს უსვამს მნიშვნელოვანი შემოსავლის პოტენციალს გონივრული არჩევანის შემთხვევაში, ასევე ხაზს უსვამს მათი არასტაბილური ბუნებით გამოწვეულ თანდაყოლილ რისკებს.

ძირითადი დასკვნები:

• პენი აქციების განმარტებააქციები ძალიან დაბალი ფასითა და საბაზრო კაპიტალიზაციით, რომლებიც ინდოეთში, როგორც წესი, 0.05-დან 10 რუპიამდე მერყეობს ერთ აქციაზე.
• უპირატესობებიპენი აქციები ფართოდ არ არის ცნობილი, რაც პოტენციურ შესაძლებლობებს სთავაზობს ინვესტორებს, რომლებსაც სურთ მათი ფუნდამენტური მაჩვენებლების შესწავლა.
• რისკებიამ აქციებს ხშირად არ გააჩნიათ გამჭვირვალე ფუნდამენტური მაჩვენებლები, აქვთ დაბალი სავაჭრო მოცულობები და მათი მანიპულირება ბაზრის ოპერატორების მიერ შეიძლება.
• მარეგულირებელი რისკებიპენის აქციებს შესაძლოა საფონდო ბირჟების მხრიდან მარეგულირებელი ზომები დაეკისროთ, მათ შორის ვაჭრობის შეჩერება.
• მაღალი შემოსავლის პოტენციალიგონივრულად არჩევის შემთხვევაში, ზოგიერთი მცირე ღირებულების აქცია შეიძლება მომავალში მრავალჯერადი გაყიდვების მქონე კომპანიად იქცეს და მნიშვნელოვანი შემოსავლის შეთავაზება შეძლოს.

აპლიკაციაინვესტორებისთვის, რომლებიც ცდილობენ თავიანთი პორტფელის დივერსიფიკაციას და მზად არიან აიღონ უფრო მაღალი რისკები პოტენციურად უფრო მაღალი შემოსავლის მისაღებად, პენი აქციები შეიძლება იყოს ვარიანტი. თუმცა, აუცილებელია საფუძვლიანი კვლევის ჩატარება, ინვესტიციების დივერსიფიკაცია რამდენიმე პენი აქციაში და სიფრთხილე გამოიჩინონ ზედმეტად პოზიტიური კვლევითი ანგარიშების მიმართ. პოტენციური დანაკარგების შესამცირებლად ასევე აუცილებელია მკაცრი stop-loss ლიმიტების დაწესება და ამ აქციების მაჩვენებლების რეგულარული მონიტორინგი.

პენი აქციები დაბალი ფასის აქციებია, რომლებიც, როგორც წესი, აქციის $5-ზე ნაკლები ფასით ივაჭრება. ისინი ხშირად ასოცირდება მცირე საბაზრო კაპიტალიზაციასთან, ნაკლებად დამკვიდრებულ კომპანიებთან და შეიძლება იყოს ძალიან სპეკულაციური. მათი არასტაბილურობის, ლიკვიდურობის ნაკლებობისა და მანიპულირების პოტენციალის გამო, ჩვენ არ გირჩევთ პენი აქციებს დამწყებთათვის. 

ძირითადი დასკვნები:

დასკვნითი განცხადება: აქციების მახასიათებლების გაგება საფონდო ბირჟაზე ნავიგაციისთვის გადამწყვეტი მნიშვნელობისაა

და ინფორმირებული გადაწყვეტილებების მიღება. თითოეული მახასიათებელი უნიკალურ პერსპექტივას იძლევა შეფასებისთვის

პოტენციური ინვესტიციები, რითაც გადამწყვეტ როლს თამაშობს დივერსიფიცირებული და მყარი პორტფელის შექმნაში.

1. აქციები შეიძლება კლასიფიცირდეს ღირებულების აქციები და ზრდის აქციები, სადაც ღირებულების აქციები ხშირად

ფინანსურ მაჩვენებლებთან შედარებით დაუფასებლები და ზრდადი აქციები წარმოადგენენ

კომპანიები, რომლებსაც საშუალოზე მაღალი ზრდის პოტენციალი აქვთ.

2. აქციების ზომა, რომელიც აღინიშნება საბაზრო კაპიტალიზაციით, მიუთითებს სტაბილურობაზე, ზრდაზე

კომპანიის პოტენციალი და რისკის პროფილი, კატეგორიზებული მცირე, საშუალო ან დიდი კაპიტალიზაციის მქონე კომპანიებად.

3. აქციების ლიკვიდურობააქციების ყიდვის ან გაყიდვის სიმარტივე მის ფასზე გავლენის გარეშე, აუცილებელი პირობაა

ინვესტირებისას გასათვალისწინებელი ფაქტორი, რადგან უფრო ლიკვიდური აქციები უფრო მაღალი სავაჭრო მოცულობით ხასიათდება და

უფრო მჭიდრო ფასისა და ფასის სპრედები.

4. სხვა მნიშვნელოვანი ინფორმაცია აქციების შესახებ, როგორიცაა აქციების გაყოფა, პრივილეგირებული აქციები, უკან გამოსყიდვა, შერწყმა

და შენაძენებიდა სპინოფები შეიძლება მნიშვნელოვნად იმოქმედოს აქციების ღირებულებაზე და თქვენს

საინვესტიციო სტრატეგია.