Uchambuzi wa Kiufundi

Kabla hatujaendelea, tungependa kutaja aina mbili za uchanganuzi wa biashara ya kifedha: uchambuzi wa kimsingi na uchanganuzi wa kiufundi. Uchambuzi wa kimsingi utaelezewa kwa undani zaidi katika somo lijalo. Somo hili maalum limeundwa kwa uchambuzi wa kiufundi. Sasa kwa kuwa hiyo imetoka njiani, tuanze!

Kwa Nini Unahitaji Kujua Uchambuzi wa Kiufundi

Jibu ni moja kwa moja. Maarifa ni nguvu. Uchambuzi wa kiufundi ni mojawapo ya somo muhimu zaidi la uwekezaji ambalo mwekezaji au mfanyabiashara yeyote anahitaji kujifunza kabla ya kufanya maamuzi yoyote ya kibiashara. Mwekezaji au mfanyabiashara mwenye busara anaelewa kuwa kila soko la fedha lina mizunguko yake. Ufunguo wa kupata faida isiyo ya kawaida na ya kipekee ni kujua na kufuata mifumo ya misimu.

Kwa nini Uchambuzi wa Kiufundi?

Wachambuzi wa kiufundi wanaamini kuwa habari zote muhimu, hata data isiyojulikana kwa umma, inaonekana kwenye chati. Bei kwa kila seti huonyesha yote yanayojulikana au kujulikana ya chombo fulani cha kifedha. Wanabishana kuwa sio lazima uelewe habari hiyo ni nini. Unahitaji kuchunguza athari zake kwa bei.

Hii inawezekanaje, unauliza?

Hebu tuchukulie kwamba benki fulani ya uwekezaji au mfuko wa pamoja imegundua kupitia utafiti wake kwamba hisa maalum ya XYZ haijathaminiwa kwa kiasi kikubwa. Benki au mfuko wa pamoja utaanza kununua hisa kwa ukali.

Huenda usijue ni kitu gani wanachokijua, au hata "wao" ni akina nani. Lakini ukiangalia chati ya XYZ, utaona athari ya ununuzi huo katika mfumo wa bei inayopanda. Hata kama hujui sababu ya kuhama, utaelewa mara moja kwamba kupanda kwa bei kunajaribu kukuambia kitu.

Kwa hivyo, Uchambuzi wa Kiufundi ni nini hasa?

Uchambuzi wa kiufundi ni yote kuhusu kuorodhesha data na chati za ukalimani kwa kutumia zana na mbinu za kiteknolojia. Ni utafiti wa mwelekeo wa bei - hasa zaidi, mifumo ya bei - kutambua fursa nzuri za biashara. Katika uchanganuzi wa kiufundi, jambo pekee ambalo ni muhimu ni harakati ya bei ya mwelekeo na ambapo inaweza kuhamia katika siku zijazo. Thamani yote ya kimsingi ya mali ya kifedha inachukuliwa kuwa isiyo na maana.

Mbinu ya kimantiki ya uchambuzi wa kiufundi inategemea mambo mawili. Kwanza, ni kwamba bei ya chombo fulani cha fedha huonyesha taarifa zote zinazojulikana kuhusu mali wakati wowote na maoni ya washiriki wote wa soko waliopewa taarifa hiyo. Pili ni kwamba mabadiliko yote katika hisia na hisia yanaonyeshwa katika hatua ya jamaa ya bei na kiasi. Kwa hivyo, hutoa mifumo ya bei inayojirudia ambayo hutoa vidokezo kwa uwezekano wa harakati za bei za siku zijazo.

Uchambuzi wa kiufundi hauhoji kwa nini bei imehamia, lakini jinsi gani. Wasiwasi pekee ni kama hali ya sasa ya bei itakuwa ya muda mfupi au itaendelea. Changamoto iko katika kutazamia mwelekeo unaofuata wa bei na kama kununua au kuuza kulingana na muundo wa bei na viashirio vingine vya kiufundi.

Mada ambazo ni muhimu katika uchambuzi wa kimsingi wa kiufundi ni pamoja na:

• Chati
• Mitindo
• Kiasi
• Wastani wa Kusonga

Hapo chini tunaangalia kila kipengee na jinsi kilivyohusiana na uchambuzi wa kiufundi.

Chati

Chati ni zana zinazoruhusu wawekezaji na wafanyabiashara kufuatilia fursa na kuona wakati wa kubadilisha mikakati. Wanawavutia wafanyabiashara na wawekezaji wanaponasa data zote muhimu na kuzionyesha kimantiki. Yanafichua mengi ya jinsi soko lilivyofika mahali lilipo, usambazaji na mahitaji, hisia za mwekezaji, na uwezekano wa bei iliyopunguzwa. Hata hivyo, hawatabiri wakati ujao. Wao huamua tu uwezekano wa kufaulu katika kuamua kununua, kuuza, au kushikilia.

Hii mara nyingi hufanywa kwa kutumia moja ya aina zifuatazo za chati:

• Chati za bar
• Chati za mishumaa
• Chati za mstari

Kila chati hutoa dirisha tofauti la kutazama maelezo ya bei. Chati za vijiti vya mishumaa hulenga mifumo fulani. Chati za mstari hutoa mwonekano wa jumla, ilhali chati za pau hutoa taarifa kamili kuhusu bei ya juu, ya chini, ya ufunguzi na ya kufunga ya mali ya kifedha.

Labda chati maarufu zaidi leo ni chati za mishumaa. Wao huvutia macho na kuwasilisha maelezo ya bei kwa njia ya haraka, bora zaidi, na inayoeleweka kwa urahisi.

Mitindo

Bei huhamia katika mitindo. Kwa ujumla, soko la fedha, ikiwa ni pamoja na vyombo vingi vya kifedha ndani yake, haliruki juu-chini kwa mtindo wa pamoja. Badala yake, zinaonyesha mpangilio dhahiri na muundo wa d katika kozi yao iliyoratibiwa. Mienendo (mienendo) inaweza kuwa juu, chini, au kando (mlalo). Zana ya msingi inayotumiwa kutambua mitindo inajulikana kama mstari wa mitindo.

Ni mstari ulionyooka unaounganisha pointi mbili au zaidi za bei, ambazo huenea zaidi ili kufanya kazi kama safu ya usaidizi au upinzani. Ni zana muhimu katika kutambua mwenendo na uthibitisho. Wanatambua mwelekeo wa uhamishaji wa bei ili kubaini ikiwa na lini hatua hiyo itabadilika.

Mistari ya mwenendo inaweza kuainishwa kama ifuatavyo:

• Mstari wa Mwelekeo wa Chini

Mwelekeo wa chini huunganisha bei mbili au zaidi za juu katika chati ya bei. Kupungua kwa mfululizo kwa bei za juu kunaibainisha.

• Up Trend-line

Mstari wa hali ya juu ni mstari unaounganisha viwango viwili au zaidi vya chini katika chati ya bei. Ongezeko linalofuata la bei za chini linaelezea. 

• Sideway Trend-line

Mstari wa mwelekeo wa kando unaashiria utulivu kati ya usambazaji na mahitaji sokoni. Bei katika soko kama hilo zinaweza kupanda au kushuka. Kwa hivyo, ni muhimu kubainisha sehemu ya juu na chini ya masafa kwani inaweza kuweka jukwaa kwa zamu kali mara tu mwelekeo wa kando unapovunjwa.

Kiasi

Kiasi, pamoja na bei, ni kipengele muhimu katika uchambuzi wa kiufundi. Bei inaonyesha mwelekeo wa usalama au soko, wakati sauti inaonyesha ukubwa wa mwelekeo. Kwa mfano, wakati bei na viwango vya ujazo vinaongezeka, usalama unasemekana kuwa katika hali ya juu. Hii hutokea kwa sababu wafanyabiashara wa soko hushiriki katika soko na kuinua bei. 

Idadi ya mali zinazobadilishana mikono ndani ya muda fulani, kwa mfano, huonyesha kiasi cha mali hiyo ndani ya siku moja. Ikiwa kungekuwa na biashara 100 kwa mali hiyo mahususi, huku kila biashara ikihusisha kubadilishana hisa 10,000 kwa wastani, basi kiasi cha mali kwa siku hiyo kingekuwa hisa milioni moja.

Kiasi ni zana muhimu ya kutambua mwelekeo. Kwa mfano, ongezeko la kiasi linaonyesha riba iliyoongezeka kwa niaba ya wawekezaji kushiriki katika biashara. Kiwango cha juu mara nyingi huambatana na kupanda kwa bei (lakini sio kila wakati). Zaidi ya hayo, sauti huwa ya juu katika sehemu ambapo mwelekeo mpya unakaribia kuunda (mara nyingi wakati mwelekeo umeongezeka).

Kiwango cha chini kwa kawaida huashiria hasara ya wawekezaji, kutokuwa na uamuzi, au kukatishwa tamaa katika usalama au matarajio ya soko. Pia ni dalili kwamba hakuna taarifa yoyote mpya kuhusu usalama au soko ambayo inaweza kuwashawishi wawekezaji kununua au kuuza. Kiasi cha chini ni sawa na kushuka kwa bei. Karibu na bei ya chini, kiasi cha chini ni ishara kwamba si wauzaji wengi walioachwa kuweka shinikizo zaidi kwa bei.

Wastani wa Kusonga

Tatizo kubwa ambalo wafanyabiashara hukabiliana nalo wanapoangalia hisa na vyombo vingine vya kifedha ni kushughulikia tete. Bei za hisa huwa zinabadilika mara kwa mara na kwa kiasi kikubwa kukosekana kwa usawa kati ya usambazaji na mahitaji yanayoathiriwa na matukio ya sasa kama vile habari za kimataifa, vita vya uchaguzi, n.k. Mabadiliko haya ya mara kwa mara ya kupanda-chini hufanya iwe vigumu kutambua vipengele vinavyoendelea katika mwenendo. Wastani wa kusonga hutumika "kulainisha" bei ili kuangazia mwelekeo msingi.

Kwa mfano, ikiwa tutafuata wastani wa siku 100 wa kuhama, tutaongeza bei za kufunga kwa siku 100 zilizopita na kugawanya kwa 100. Hii inatupa pointi moja ya data au wastani wa bei ya kufunga ya hisa hiyo katika siku 100 zilizopita. Wastani wa kusonga unaweza kuwa urefu wowote wa muda; inaweza kuwa wastani wa siku 50 wa kusonga, wastani wa siku 10, nk. Yote inategemea jinsi unavyoshughulikia upeo wa muda wako.

Mara tu wastani wa kusonga unapopunguza bei, hasa ya zana zinazotumika sana zinazosonga, picha wazi ya mwelekeo wa jumla wa chombo hicho huonekana. Wastani unaosonga basi hutusaidia kuamua ni hatua gani ya kuchukua. Hata hivyo, usitumie wastani wa kusonga kama kununua au kuuza mawimbi. Ni viashiria tu.