Tips til risikostyring for å bygge en aksjeportefølje

Viktige læringsmål:

Introduksjon: Denne delen gir innsiktsfulle tips om hvordan du bygger en aksjeportefølje med effektive risikostyringsstrategier. Den dekker forståelse av risikotoleranse, viktigheten av diversifisering, regelmessige porteføljegjennomganger og bruk av investeringsverktøy for å begrense potensielle tap.

  1. Forstå risikotoleranse: Forstå konseptet risikotoleranse og hvorfor det er viktig å skreddersy investeringene dine i henhold til dine økonomiske mål og føle deg komfortabel med usikkerhet.
  2. Lær viktigheten av diversifisering: Oppdag hvorfor det å spre investeringer på tvers av ulike aktiva kan beskytte porteføljen din mot store tap.
  3. Vanlige porteføljevurderinger av master: Forstå viktigheten av rettidige vurderinger og justeringer for å opprettholde samsvar med investeringsmålene dine.
  4. Bli kjent med investeringsverktøy: Utstyr deg med verktøy som stop-loss-ordrer for å begrense potensielle tap.
  5. Utvikle en investeringsplan: Forstå betydningen av en godt strukturert investeringsplan og hvordan den kan styre beslutningene dine i volatile markeder.

FigurEt nærbilde av en persons hånd som plasserer treklosser på rad, som symboliserer den strukturerte tilnærmingen til risikostyring. Bildet understreker den grundige og strategiske naturen ved risikostyring i næringsliv og finans.


Kilde: iStockFoto

14.1 Forstå din risikotoleranse

Risikotoleranse er graden av usikkerhet du er villig til å ta på deg for å nå investeringsmålene dine. Din risikotoleranse vil avhenge av dine økonomiske mål, din tidshorisont for å nå hvert av disse målene og din følelsesmessige komfort med usikkerhet. Å forstå din risikotoleranse kan hjelpe deg med å ta beslutninger om hvilke aksjer du skal inkludere i porteføljen din og hvor mye av din totale investering du skal allokere til hver enkelt.

14.2 Diversifiser porteføljen din

Diversifisering er en risikostyringsstrategi som innebærer å spre investeringer på tvers av ulike typer eiendeler og sektorer for å redusere eksponering mot én bestemt investering. Ved å ha en diversifisert portefølje kan du redusere risikoen for at et enkelt eiendel eller en gruppe av eiendeler faller dramatisk i verdi.

Figurtittel: Resultatene til S&P 500-sektorene over konjunktursyklusen


Kilde: Visuell kapitalist

BeskrivelseFiguren fremhever viktigheten av å diversifisere en portefølje ved å illustrere hvordan ulike sektorer i S&P 500 presterer på tvers av ulike faser av konjunktursyklusen.

Viktige konklusjoner:

    • Resesjonsfase:
      • Topp sektorerEiendom, teknologi, industri, finans, forbruksvarer og materialer.
  •  
    • Markedsgjenoppretting:
      • Topp sektorerEiendom, teknologi, industri, finans, forbruksvarer, materialer, energi, helsevesen og forsyningsselskaper.
  •  
    • Utvidelsesfase:
      • Topp sektorerTeknologi, eiendom, industri, finans, forbruksvarer, energi, helsevesen, blant annet. Disse sektorene opplever vekst, om enn i et lavere tempo sammenlignet med gjenopprettingsfasen.

 

    • Sammentrekning/Overgang:
      • Topp sektorerKonsumvarer, forsyningsselskaper, helsevesen og energi har en tendens til å gjøre det bedre.

SøknadÅ forstå sektorenes sykliske ytelse kan være avgjørende for investorer som ønsker å maksimere avkastning og minimere risiko over tid. Ved å strategisk diversifisere porteføljene sine basert på innsikt om sektorens ytelse i ulike faser av konjunktursyklusen, kan investorer potensielt høste fordelene av både kapitalvekst og beskyttelse mot nedside.

14.3 Gjennomgå porteføljen din regelmessig

Regelmessige gjennomganger av porteføljen din vil bidra til å sikre at den forblir i samsvar med investeringsmålene dine. Over tid kan noen investeringer bli for risikable, mens andre kan bli for konservative. Regelmessige gjennomganger vil hjelpe deg med å gjøre nødvendige justeringer og balansere porteføljen din tilbake til ønsket risikonivå.

14.4 Bruk stopp-loss-ordrer

EN stopp-loss-ordre er et verktøy som automatisk selger et aktivum når det når en viss pris. Dette kan bidra til å begrense tapene dine på en spesifikk investering. Selv om det ikke garanterer beskyttelse mot tap, kan det bidra til å håndtere risiko ved å gi en plan for når ting ikke går som forventet.

Figurtittel: Forståelse av stop-loss-ordrer


Kilde: Den brokete narren

BeskrivelseFiguren gir en tydelig visualisering av stop-loss-ordremekanismen i aksjehandel. En stop-loss-ordre er en forhåndsdefinert salgsordre som settes til en bestemt pris under gjeldende markedspris for å begrense potensielle tap på en investering.

Viktige konklusjoner:

1. Kjøpe på $50:

En investor kjøper en aksje til en markedspris på $50.

2. Sette en stopp-loss på $45:

Investoren bestemmer seg for å sette en stop-loss-ordre på $45, som er 10% under kjøpsprisen.

3. Aktivering:

Hvis aksjekursen faller og når $45, utløses stop-loss-ordren, og aksjen selges automatisk til den prisen eller en pris nær den, og dermed begrenses det potensielle tapet til 10%.

SøknadEn stop-loss-ordre fungerer som et sikkerhetsnett for investorer, og sikrer at de ikke holder fast ved fallende aksjer for lenge. Dette verktøyet kan være avgjørende for å redusere potensielle tap i volatile markedsforhold eller når investorer ikke aktivt kan overvåke porteføljene sine.

14.5 Forstå selskapene du investerer i

Å investere i et selskap uten å forstå forretningsmodellen, økonomien eller bransjen det opererer i, kan være risikabelt. En omfattende forståelse av selskapet kan gi deg et klarere bilde av potensielle risikoer og avkastning.

Kategori:

Ting å vurdere:

Bedriftsledelse
Evaluer erfaringen, tidligere resultater og omdømmet til administrerende direktør og ledergruppen.
Produkter/tjenester
Forstå selskapets hovedprodukter eller -tjenester og deres markedsaksept. Evaluer deres innovasjon og fremtidige relevans.
Finansiell helse
Se på selskapets balanse, resultatregnskap og kontantstrømoppstilling. Sjekk forholdstall som gjeldsgrad, nåværende kapitalforhold og avkastning på egenkapital.
Konkurranse
Forstå bedriftens konkurranseposisjon. Identifiser hovedkonkurrentene og analyser deres styrker og svakheter.
Markedsforhold
Undersøk den generelle helsen til markedssektoren og økonomien. Vurder faktorer som kundeetterspørsel, statlige reguleringer og geopolitiske hendelser.

FigurDette diagrammet gir en strukturert tilnærming til å evaluere et selskap for investeringsformål. Det deler evalueringsprosessen inn i seks hovedkategorier: Ledelse, Produkter/Tjenester, Finansiell helse, Konkurranse, Markedsforhold og Kilder. Under hver kategori er det listet opp spesifikke punkter å vurdere. For eksempel foreslås det under «Ledelse» å evaluere erfaringen, tidligere resultater og omdømmet til administrerende direktør og ledergruppen. På samme måte anbefales det under «Finansiell helse» å se på selskapets balanse, resultatregnskap og kontantstrømoppstilling, blant andre økonomiske nøkkeltall.

 

Kilde: Tilpasset diagram

Beskrivelse:

Infografikken fungerer som en omfattende veiledning for potensielle investorer, og beskriver de viktigste områdene de bør fokusere på når de vurderer å investere i et selskap. Den understreker viktigheten av å forstå ledelsens resultater, markedets aksept av selskapets produkter eller tjenester, dets økonomiske stabilitet, konkurranselandskapet og de rådende markedsforholdene. I tillegg gir den referanser til kilder som Investopedia for dypere innsikt i emner som økonomisk helse.

Viktige konklusjoner:

  • LedelseEvaluer kvalifikasjonene, tidligere prestasjoner og omdømmet til selskapets ledelse.
  • Produkter/tjenester: Forstå markedets aksept av selskapets tilbud og deres fremtidige potensial.
  • Finansiell helseAnalyser selskapets regnskap og nøkkeltall for å måle dets økonomiske stabilitet.
  • KonkurranseIdentifiser bedriftens viktigste konkurrenter og vurder deres styrker og svakheter.
  • MarkedsforholdVurder den bredere markedsdynamikken, inkludert kundeetterspørsel og regulatoriske miljøer.

Søknad:

For alle som ønsker å investere i et selskap, fungerer denne infografikken som en trinnvis veiledning for å sikre en grundig evaluering. Ved å følge denne strukturerte tilnærmingen kan investorer ta mer informerte beslutninger, minimere risiko og maksimere potensiell avkastning. Enten du er en nybegynnerinvestor eller en erfaren profesjonell, kan denne veiledningen være et verdifullt verktøy i investeringsverktøykassen din.

Sitattittel: Warren Buffet om investeringsforståelse


Kilde: BlaDroll

14.6 Hold følelsene i sjakk

Investeringsbeslutninger bør baseres på nøye analyser, ikke følelser. Frykt og grådighet kan føre til dårlige beslutninger, som panikksalg eller overdreven risikotaking. Å være disiplinert og holde seg til investeringsplanen kan bidra til å håndtere emosjonelle investeringer.

14.7 Ha en tydelig investeringsplan

En veldefinert investeringsplan vil skissere dine økonomiske mål, hvor mye risiko du er villig til å ta for å oppnå dem, og hvordan du planlegger å nå dem. Denne planen vil veilede dine investeringsbeslutninger og hjelpe deg med å unngå å ta forhastede beslutninger som følge av markedssvingninger.

14.8 Implementer gjennomsnittlig kostnadsberegning

Dollarkostnadsgjennomsnitt innebærer regelmessig å investere et fast beløp. Denne strategien kan redusere risikoen for å investere et stort beløp i en enkelt investering på feil tidspunkt. Ved å spre kjøpene dine kan du redusere effektene av kortsiktig prisvolatilitet.

Figurtittel: Konseptet med gjennomsnittsberegning av dollarkostnader


Kilde: Amerikansk bank

BeskrivelseDet visuelle bildet belyser strategien med dollarkostnadsgjennomsnitt, som innebærer konsekvent investering av et fast dollarbeløp med jevne mellomrom. Denne tilnærmingen lar investorer kjøpe flere aksjer når prisene er lave og færre aksjer når prisene er høye.

Viktige konklusjoner:

  • KonsistensDollarkostnadsgjennomsnitt fremmer en disiplinert investeringstilnærming, uavhengig av markedsforhold.
  • Reduserer virkningen av markedsvolatilitetDenne strategien kan senke gjennomsnittskostnaden per aksje over tid, og dermed dempe kortsiktige markedssvingninger.
  • Automatisk og greiFor mange investorer er det enklere å investere faste beløp med jevne mellomrom enn å prøve å time markedet.
  • Reduksjon av risikoer knyttet til «timing the market»: Investorer trenger ikke å forutsi det beste tidspunktet å investere, noe som reduserer risikoen for å ta dårlige timingbeslutninger.

SøknadDollar cost average er spesielt gunstig for nybegynnere som kan være nølende med å gå inn i markedet. Ved å ta i bruk denne strategien kan de begynne å investere uten stresset med markedstiming og gradvis bygge porteføljen sin. Erfarne investorer synes også denne tilnærmingen er nyttig for å opprettholde disiplin og redusere det emosjonelle aspektet ved investering.

Figurtittel: Numerisk illustrasjon av gjennomsnittlig kostnadsberegning i dollar


Kilde: Planmedlem

BeskrivelseDenne tabellen viser den praktiske anvendelsen av gjennomsnittlig kostnadsberegning ved å skissere hvordan et regelmessig bidrag, for eksempel $100, kjøper varierende mengder aksjer til svingende priser. Den grå kolonnen indikerer aksjekurser som svinger, mens den blå kolonnen viser en jevnt stigende aksjekurs. Det resulterende totale antallet eide aksjer og verdiene deres varierer basert på denne prisdynamikken.

Viktige konklusjoner:

  • Regelmessige investeringer fører til varierte kjøpDen samme $100 kan kjøpe flere aksjer når prisen er lav og færre når den er høy.
  • To scenarier: En der aksjekursene er inkonsekvente (grå kolonne) og en annen der de stiger jevnt og trutt (blå kolonne).
  • LønnsomhetSelv om aksjen gjennomgår fluktuasjoner, gir investeringen et overskudd hvis den endelige prisen overstiger gjennomsnittskostnaden.
  • RisikoreduseringÅ spre kjøp over tid kan potensielt redusere effekten av å kjøpe på et markedstopp.

SøknadDollar cost average lar enkeltpersoner omgå vanskelighetene med markedsprediksjon og tilbyr en systematisk og disiplinert investeringstilnærming. For investorer kan denne metoden tjene som en buffer mot lunene ved markedsvolatilitet, slik at de ikke setter inn alle pengene sine på et ubeleilig tidspunkt. Ved å spre investeringen over en periode kan de potensielt redusere gjennomsnittskostnaden per aksje, og dermed legge et grunnlag for potensielle langsiktige gevinster.

Det kan være vanskelig å vite hva man skal gjøre i aksjemarkedet. Det kan aldri virke som det rette tidspunktet å investere. Det er imidlertid viktig å merke seg at konseptet med konstant investering, også kjent som dollarkostnadsberegning, har vist seg å være vellykket.

Hvis du for eksempel begynte å investere med 10 000 dollar i S&P 500-indeksen, og derfra bestemte deg for at du ville bidra med 100 dollar i måneden til å kjøpe mer fra januar 2018 til februar 2023.

I følge denne nettsiden kan du teste ut, 

 

Kilde: Kjøp oppside

du ville ha følgende avkastning:  

FigurDenne infografikken er en «dollarkostnadsgjennomsnittskalkulator» for aksjen «SPY». Den gir en detaljert oversikt over investeringer, inkludert en initial investering på $10 000,00, en gjentakende månedlig investering på $100,00 og antall aksjer kjøpt over tid. Ved utgangen av perioden, med 61 månedlige investeringer, er den totale verdien av investeringene $23 535,69.

RådDollar-cost average er en strategi der en investor deler opp det totale beløpet som skal investeres på periodiske kjøp for å redusere effekten av volatilitet på det totale kjøpet. Denne infografikken gir et tydelig eksempel på hvordan denne strategien kan fungere over tid, spesielt med konsistente månedlige investeringer. Det er et nyttig verktøy for de som ønsker å forstå fordelene med konsistent investering over tid, uavhengig av markedsforhold.

Figurtittel: Kalkulator for gjennomsnittlig dollarkostnad (2/2018–2/2023) for aksje-SPY

Kilde: Kjøp oppside

Beskrivelse:

Kalkulatoren viser følgende detaljer:

 

  • Innledende investering: $10,000.00
  • Gjentakende månedlig investering: $100.00
  • Opprinnelig antall aksjer kjøpt: 40.569
  • Antall månedlige investeringer: 60
  • Totale månedlige investeringer: $6,000.00
  • Antall månedlige aksjer kjøpt: 18.834
  • Totale investeringer: $16,000.00
  • Totalt antall aksjer: 59.403
  • Sluttverdi: $23,278.18
  • Total gevinst eller tap: $7,278.18
  • Prosentvis gevinst eller tap: 45.49%

Viktige konklusjoner:

  • Dollar-cost averaging (DCA) er en strategi der et fast beløp investeres i en bestemt investering regelmessig, uavhengig av prisen.
  • DCA-strategien resulterte i en gevinst på 45,49% i perioden fra 2/2018 til 2/2023 for aksjen SPY.
  • Den totale gevinsten fra investeringene er $7 278,18 med en sluttverdi på $23 278,18 fra en totalinvestering på $16 000,00.

Søknad: Investors can use this calculator to understand how dollar-cost averaging could potentially work for them over a specified time period. By inputting different values and time frames, investors can see how changing their investment amounts or frequency can impact their returns. This can be a useful tool for planning long-term investment strategies and understanding the potential benefits of dollar-cost averaging.

14.9 Hold noen kontantreserver

Å holde en del av porteføljen din i kontanter kan gi deg fleksibilitet til å handle på potensielle investeringsmuligheter når de oppstår. Det kan også tjene som en buffer mot markedsnedgang, noe som reduserer behovet for å selge investeringer med tap for å dekke levekostnader eller dekke andre økonomiske behov.

14.10 Lær av feilene dine

Alle investorer gjør feil. Det viktigste er å lære av dem. Hvis en investering ikke går som planlagt, analyser hva som gikk galt og hvordan du kan unngå å gjøre den samme feilen i fremtiden. Dette kan innebære å justere investeringsstrategien din, forbedre analyseteknikkene dine eller håndtere følelsene dine bedre.

 

Konklusjon:

Risikostyring er viktig for vellykket investering. Ved å forstå risikotoleransen din, diversifisere investeringene dine, regelmessig gjennomgå porteføljen din og ha en tydelig investeringsplan, kan du bidra til å beskytte eiendelene dine og nå dine økonomiske mål. Andre strategier, som å bruke stop-loss-ordrer, forstå investeringene dine, kontrollere følelsene dine, implementere dollar-kostnadsgjennomsnitt, holde kontantreserver og lære av feilene dine, kan også hjelpe deg med å håndtere risiko effektivt.

Viktige takeaways:

Avsluttende uttalelse: Effektiv risikostyring er hjørnesteinen i vellykket aksjeporteføljebygging. Denne delen gir verdifulle tips og strategier for å håndtere risikoer på en god måte, slik at porteføljen din forblir robust selv om markedsvolatilitetene er i tråd med dine økonomiske ambisjoner.

  1. Risikostyring: Å forstå din individuelle risikogrense og ta beslutninger deretter er avgjørende for å nå økonomiske mål.
  2. Diversifisering: Spredning av investeringer reduserer eksponeringen mot betydelige tap fra et enkelt aktivum, og fungerer som et sikkerhetsnett for porteføljen din.
  3. Rutinemessig porteføljegjennomgang: Å sørge for at porteføljen din samsvarer med dine økonomiske ambisjoner gjennom rettidige gjennomganger og justeringer er avgjørende for langsiktig suksess.
  4. Investeringsverktøy: Verktøy som stop-loss-ordrer tilbyr en automatisert måte å beskytte mot uventede investeringsnedganger, og fungerer som en sikkerhetsvakt.
  5. Informerte beslutninger: Prioriter research og forståelse av selskaper før du investerer, og unngå emosjonelle beslutninger for å navigere aksjemarkedet effektivt.
Forrige Lesson
Tilbake til Course
Neste Quiz

Legg igjen en kommentar