Поради щодо управління ризиками для створення портфеля акцій

Ключові цілі навчання:

Вступ: У цьому розділі наведено корисні поради щодо формування портфеля акцій за допомогою ефективних стратегій управління ризиками. Він охоплює розуміння толерантності до ризику, важливість диверсифікації, регулярні огляди портфеля та використання інвестиційних інструментів для обмеження потенційних збитків.

  1. Зрозумійте толерантність до ризику: Зрозумійте концепцію толерантності до ризику та чому важливо адаптувати свої інвестиції відповідно до ваших фінансових цілей та комфортно переживати невизначеність.
  2. Дізнайтеся про важливість диверсифікації: Дізнайтеся, чому розподіл інвестицій між різними активами може захистити ваш портфель від значних збитків.
  3. Звичайні огляди портфоліо майстрів: Усвідомте важливість своєчасної оцінки та коригування для підтримки відповідності вашим інвестиційним цілям.
  4. Ознайомтеся з інвестиційними інструментами: Озбройтеся такими інструментами, як стоп-лосс-ордери, щоб обмежити потенційні втрати.
  5. Розробіть інвестиційний план: Зрозумійте важливість добре структурованої інвестиційної дорожньої карти та те, як вона може спрямовувати ваші рішення на волатильних ринках.

малюнокКрупний план руки людини, яка розставляє дерев'яні блоки в ряд, що символізує структурований підхід до управління ризиками. Зображення підкреслює ретельний та стратегічний характер управління ризиками в бізнесі та фінансах.


Джерело: iStockPhoto

14.1 Зрозумійте свою толерантність до ризику

Толерантність до ризику – це ступінь невизначеності, на яку ви готові піти для досягнення своїх інвестиційних цілей. Ваша толерантність до ризику залежатиме від ваших фінансових цілей, вашого часового горизонту для досягнення кожної з цих цілей та вашого емоційного комфорту в умовах невизначеності. Розуміння вашої толерантності до ризику може допомогти вам у прийнятті рішень щодо того, які акції включити до вашого портфеля та яку частину ваших загальних інвестицій виділити на кожну з них.

14.2 Диверсифікуйте свій портфель

Диверсифікація – це стратегія управління ризиками, яка передбачає розподіл інвестицій між різними типами активів та секторами, щоб зменшити ризик будь-якої конкретної інвестиції. Маючи диверсифікований портфель, ви можете зменшити ризик різкого падіння вартості одного активу або групи активів.

Назва рисунка: Динаміка секторів S&P 500 протягом бізнес-циклу


Джерело: Візуальний капіталіст

описНа рисунку підкреслюється важливість диверсифікації портфеля, ілюструючи, як різні сектори S&P 500 показують себе на різних фазах бізнес-циклу.

Ключові висновки:

    • Фаза рецесії:
      • Найефективніші секториНерухомість, технології, промисловість, фінанси, споживчі товари та матеріали.
  •  
    • Відновлення ринку:
      • Найефективніші секториНерухомість, технології, промисловість, фінанси, споживчі товари, матеріали, енергетика, охорона здоров'я та комунальні послуги.
  •  
    • Фаза розширення:
      • Найефективніші секториТехнології, нерухомість, промисловість, фінанси, споживчі товари, енергетика, охорона здоров'я тощо. Ці сектори демонструють зростання, хоча й повільнішими темпами порівняно з фазою відновлення.

 

    • Скорочення/Уповільнення:
      • Найефективніші секториСпоживчі товари першої необхідності, комунальні послуги, охорона здоров'я та енергетика, як правило, демонструють кращі результати.

застосуванняРозуміння циклічної ефективності секторів може бути ключовим для інвесторів, які прагнуть максимізувати прибутковість та мінімізувати ризики з часом. Стратегічно диверсифікуючи свої портфелі на основі даних про ефективність секторів протягом різних фаз бізнес-циклу, інвестори потенційно можуть отримати вигоду як від зростання капіталу, так і від захисту від зниження.

14.3 Регулярно переглядайте своє портфоліо

Регулярні огляди вашого портфеля допоможуть забезпечити його відповідність вашим інвестиційним цілям. З часом деякі інвестиції можуть стати занадто ризикованими, а інші – занадто консервативними. Регулярні огляди допоможуть вам внести необхідні корективи та повернути ваш портфель до бажаного рівня ризику.

14.4 Використання стоп-лосс-ордерів

А ордер стоп-лосс – це інструмент, який автоматично продає актив, коли він досягає певної ціни. Це може допомогти обмежити ваші втрати за певною інвестицією. Хоча це не гарантує захисту від втрат, це може допомогти керувати ризиками, надаючи план на випадок, якщо справи підуть не так, як очікувалося.

Назва рисунка: Розуміння стоп-лосс-ордерів


Джерело: Строкатий дурень

описНа рисунку чітко показано механізм стоп-лосс-ордера в торгівлі акціями. Стоп-лосс-ордер – це заздалегідь визначений ордер на продаж, встановлений за певною ціною нижче поточної ринкової ціни, щоб обмежити потенційні збитки від інвестицій.

Ключові висновки:

1. Купівля на $50:

Інвестор купує акцію за ринковою ціною $50.

2. Встановлення стоп-лосу на рівні $45:

Інвестор вирішує встановити стоп-лос на рівні $45, що на 10% нижче ціни покупки.

3. Активація:

Якщо ціна акцій знижується і досягає $45, спрацьовує ордер стоп-лосс, і акції автоматично продаються за цією ціною або ціною, близькою до неї, тим самим обмежуючи потенційні збитки до 10%.

застосуванняСтоп-лосс-ордер діє як страхувальна сітка для інвесторів, гарантуючи, що вони не будуть утримувати акції, що падають, занадто довго. Цей інструмент може бути вирішальним для зменшення потенційних збитків за нестабільних ринкових умов або коли інвестори не можуть активно контролювати свої портфелі.

14.5 Зрозумійте компанії, в які ви інвестуєте

Інвестування в компанію без розуміння її бізнес-моделі, фінансових показників чи галузі, в якій вона працює, може бути ризикованим. Повне розуміння компанії може дати вам чіткіше уявлення про її потенційні ризики та винагороди.

Категорія:

Що слід врахувати:

Керівництво компанії
Оцініть досвід, минулу діяльність та репутацію генерального директора та команди керівників.
Продукти/послуги
Зрозумійте основні продукти чи послуги компанії та їх сприйняття на ринку. Оцініть їхню інноваційність та майбутню актуальність.
Фінансове здоров'я
Перегляньте баланс компанії, звіт про прибутки та збитки та звіт про рух грошових коштів. Перевірте такі коефіцієнти, як співвідношення боргу до власного капіталу, коефіцієнт поточної ліквідності та рентабельність власного капіталу.
Конкуренція
Зрозумійте конкурентну позицію компанії. Визначте її основних конкурентів та проаналізуйте їхні сильні та слабкі сторони.
Ринкові умови
Дослідіть загальний стан ринкового сектору та економіки. Врахуйте такі фактори, як попит клієнтів, державне регулювання та геополітичні події.

малюнокЦя діаграма пропонує структурований підхід до оцінки компанії для інвестиційних цілей. Вона розбиває процес оцінки на шість основних категорій: лідерство, продукти/послуги, фінансове здоров'я, конкуренція, ринкові умови та джерела. У кожній категорії перелічені конкретні моменти, які слід враховувати. Наприклад, у розділі «Лідерство» пропонується оцінити досвід, минулі показники та репутацію генерального директора та керівної команди. Аналогічно, у розділі «Фінансове здоров'я» рекомендується розглянути баланс компанії, звіт про прибутки та збитки та звіт про рух грошових коштів, серед інших фінансових показників.

 

Джерело: Спеціальна діаграма

опис:

Ця інфографіка слугує вичерпним посібником для потенційних інвесторів, детально описуючи ключові сфери, на яких їм слід зосередитися, розглядаючи компанію для інвестицій. Вона підкреслює важливість розуміння історії керівництва, сприйняття ринком продуктів чи послуг компанії, її фінансової стабільності, конкурентного середовища та переважаючих ринкових умов. Крім того, вона містить посилання на такі джерела, як Investopedia, для глибшого розуміння таких тем, як фінансове здоров'я.

Ключові висновки:

  • ЛідерствоОцініть кваліфікацію, минулі досягнення та репутацію керівництва компанії.
  • Продукти/послуги: Зрозумійте сприйняття ринком пропозицій компанії та їхній майбутній потенціал.
  • Фінансове здоров'яПроаналізуйте фінансову звітність компанії та ключові коефіцієнти, щоб оцінити її фінансову стабільність.
  • КонкуренціяВизначити основних конкурентів компанії та оцінити їхні сильні та слабкі сторони.
  • Ринкові умовиВрахуйте ширшу динаміку ринку, включаючи попит клієнтів та регуляторне середовище.

застосування:

Для тих, хто хоче інвестувати в компанію, ця інфографіка слугує покроковим посібником для забезпечення ретельної оцінки. Дотримуючись цього структурованого підходу, інвестори можуть приймати більш обґрунтовані рішення, мінімізуючи ризики та максимізуючи потенційну прибутковість. Незалежно від того, чи ви інвестор-початківець, чи досвідчений професіонал, цей посібник може стати цінним інструментом у вашому інвестиційному арсеналі.

Назва цитати: Воррен Баффет про розуміння інвестицій


Джерело: ScrollDroll

14.6 Стримуйте емоції

Інвестиційні рішення повинні ґрунтуватися на ретельному аналізі, а не на емоціях. Страх і жадібність можуть призвести до поганих рішень, таких як панічний продаж або надмірне ризикування. Дисципліна та дотримання інвестиційного плану можуть допомогти впоратися з емоційним інвестуванням.

14.7 Майте чіткий інвестиційний план

Чітко визначений інвестиційний план окреслить ваші фінансові цілі, рівень ризику, який ви готові взяти на себе для їх досягнення, та способи, як ви плануєте їх досягти. Цей план керуватиме вашими інвестиційними рішеннями та допоможе вам уникнути прийняття необдуманих рішень у відповідь на коливання ринку.

14.8 Впровадження усереднення вартості в доларах

Усереднення вартості в доларах передбачає регулярне інвестування фіксованої суми грошей. Ця стратегія може зменшити ризик інвестування великої суми в одну інвестицію в невідповідний час. Розподіливши свої покупки, ви можете пом'якшити наслідки короткострокової волатильності цін.

Назва рисунка: Концепція усереднення вартості в доларах


Джерело: Банк США

описВізуальне зображення пояснює стратегію усереднення вартості акцій у доларах, яка передбачає послідовне інвестування фіксованої суми акцій через регулярні проміжки часу. Цей підхід дозволяє інвесторам купувати більше акцій, коли ціни низькі, і менше акцій, коли ціни високі.

Ключові висновки:

  • ПослідовністьУсереднення вартості в доларах сприяє дисциплінованому інвестиційному підходу, незалежно від ринкових умов.
  • Зменшує вплив волатильності ринкуЦя стратегія може з часом знизити середню вартість акції, пом'якшуючи короткострокові коливання ринку.
  • Автоматично та простоДля багатьох інвесторів легше інвестувати фіксовані суми через регулярні проміжки часу, ніж намагатися врахувати час, який виходить на ринок.
  • Зменшення ризиків «врахування ринкових обставин»: Інвесторам не потрібно передбачати найкращий час для інвестування, що зменшує ризик прийняття невдалих рішень щодо часу.

застосуванняУсереднення вартості в доларах особливо корисне для інвесторів-початківців, які можуть вагатися щодо виходу на ринок. Застосовуючи цю стратегію, вони можуть почати інвестувати без стресу, пов'язаного з вибором ринкового часу, та поступово нарощувати свій портфель. Досвідчені інвестори також вважають цей підхід корисним для підтримки дисципліни та зменшення емоційного аспекту інвестування.

Назва рисунка: Числова ілюстрація усереднення вартості в доларах


Джерело: Учасник плану

описУ цій таблиці показано практичне застосування усереднення вартості в доларах, показуючи, як регулярний внесок, скажімо, $100, купує різну кількість акцій за коливальними цінами. Сіра колонка вказує на коливання цін на акції, тоді як синя колонка відображає постійно зростаючу ціну акцій. Отримана загальна кількість акцій, що належать власнику, та їхня вартість відрізняються залежно від цієї динаміки ціноутворення.

Ключові висновки:

  • Регулярні інвестиції призводять до різноманітних покупокТой самий $100 може купити більше акцій, коли ціна низька, і менше, коли вона висока.
  • Два сценарії: Одна, де ціни на акції непослідовні (сіра колонка), та інша, де вони стабільно зростають (синя колонка).
  • ПрибутковістьНавіть якщо акції зазнають коливань, якщо їхня кінцева ціна перевищує середню вартість, інвестиції приносять прибуток.
  • Зменшення ризиківРозподіл покупок у часі може потенційно зменшити вплив покупок на піку ринку.

застосуванняУсереднення вартості в доларах дозволяє людям обійти складнощі прогнозування ринку та пропонує систематичний та дисциплінований інвестиційний підхід. Для інвесторів цей метод може служити буфером від примх ринкової волатильності, гарантуючи, що вони не вкладуть усі свої гроші в невідповідний момент. Розподіляючи інвестиції протягом певного періоду, вони можуть потенційно знизити середню вартість акцій, закладаючи основу для потенційного довгострокового прибутку.

На фондовому ринку може бути важко зрозуміти, що робити. Може здаватися, що ніколи не найкращий час для інвестування. Однак важливо зазначити, що концепція постійного інвестування, також відома як усереднення вартості долара, довела свою успішність.

Наприклад, якщо ви почали інвестувати 10 000 доларів в індекс S&P 500 і вирішили, що з січня 2018 року по лютий 2023 року щомісяця будете вносити 100 доларів на купівлю більшої кількості акцій.

Згідно з цим веб-сайтом, ви можете протестувати, 

 

Джерело: Купуйте з позитивним настроєм

ви отримаєте наступне повернення:  

малюнокЦя інфографіка є «Калькулятором середньої вартості долара» для акцій «SPY». Вона надає детальний розбивку інвестицій, включаючи початкові інвестиції у розмірі 14 000,00 фунтів стерлінгів ($10 000,00 фунтів стерлінгів), щомісячні інвестиції у розмірі 14 000,00 фунтів стерлінгів ($100,00 фунтів стерлінгів) та кількість акцій, куплених з часом. На кінець періоду, з 61 щомісячною інвестицією, загальна вартість інвестицій становить 23 535,69 фунтів стерлінгів ($).

ПорадиУсереднення вартості в доларах – це стратегія, за якою інвестор розподіляє загальну суму, що буде інвестована, між періодичними покупками, щоб зменшити вплив волатильності на загальну покупку. Ця інфографіка надає чіткий приклад того, як ця стратегія може працювати з часом, особливо за умови постійних щомісячних інвестицій. Це корисний інструмент для тих, хто хоче зрозуміти переваги постійного інвестування з часом, незалежно від ринкових умов.

Назва рисунка: Калькулятор середньої вартості в доларах США (2/2018 – 2/2023) для Stock SPY

Джерело: Купуйте з позитивним настроєм

опис:

Калькулятор показує такі дані:

 

  • Початкові інвестиції: $10,000.00
  • Щомісячні інвестиції, що повторюються: $100.00
  • Початкова кількість придбаних акцій: 40.569
  • Кількість щомісячних інвестицій: 60
  • Загальна сума щомісячних інвестицій: $6,000.00
  • Кількість придбаних щомісячних акцій: 18.834
  • Загальний обсяг інвестицій: $16,000.00
  • Загальна кількість акцій: 59.403
  • Кінцеве значення: $23,278.18
  • Загальний прибуток або збиток: $7,278.18
  • Відсоток приросту або втрати: 45.49%

Ключові висновки:

  • Усереднення вартості в доларі (DCA) – це стратегія, за якою фіксована сума грошей інвестується в певну інвестицію на регулярній основі, незалежно від ціни.
  • Стратегія DCA призвела до приросту акцій SPY у розмірі 45,491 TP3T за період з лютого 2018 року по лютий 2023 року.
  • Загальний прибуток від інвестицій становить 1 454,75 фунта стерлінгів (1 454,75 фунта стерлінгів) з кінцевою вартістю 1 454,75 фунта стерлінгів (1 454,75 фунта стерлінгів) від загальної суми інвестицій 1 454,75 фунта стерлінгів (1 454,75 фунта стерлінгів) у розмірі 16 000,00 фунта стерлінгів.

застосування: Investors can use this calculator to understand how dollar-cost averaging could potentially work for them over a specified time period. By inputting different values and time frames, investors can see how changing their investment amounts or frequency can impact their returns. This can be a useful tool for planning long-term investment strategies and understanding the potential benefits of dollar-cost averaging.

14.9 Зберігайте певні готівкові резерви

Зберігання частини вашого портфеля готівкою може забезпечити вам гнучкість у реагуванні на потенційні інвестиційні можливості в міру їх виникнення. Це також може служити буфером проти спадів ринку, зменшуючи необхідність продавати інвестиції зі збитками для покриття витрат на проживання або задоволення інших фінансових потреб.

14.10 Вчіться на своїх помилках

Кожен інвестор робить помилки. Важливо вчитися на них. Якщо інвестиція йде не за планом, проаналізуйте, що пішло не так, і як ви можете уникнути такої ж помилки в майбутньому. Це може включати коригування вашої інвестиційної стратегії, покращення методів аналізу або краще управління вашими емоціями.

 

Висновок:

Управління ризиками є важливим для успішного інвестування. Розуміння вашої толерантності до ризику, диверсифікація інвестицій, регулярний перегляд портфеля та чіткий інвестиційний план можуть допомогти захистити ваші активи та досягти ваших фінансових цілей. Інші стратегії, такі як використання стоп-лосс-ордерів, розуміння ваших інвестицій, контроль емоцій, впровадження усереднення вартості долара, зберігання готівкових резервів та навчання на власних помилках, також можуть допомогти вам ефективно керувати ризиками.

Ключові висновки:

Заключне слово: Ефективне управління ризиками є основою успішного формування портфеля акцій. У цьому розділі наведено цінні поради та стратегії для вмілого управління ризиками, забезпечуючи стійкість вашого портфеля в умовах волатильності ринку та відповідність вашим фінансовим прагненням.

  1. Управління ризиками: Розуміння вашого індивідуального порогу ризику та прийняття відповідних рішень є життєво важливим для досягнення фінансових цілей.
  2. Диверсифікація: Розподіл інвестицій зменшує ризик значних збитків від будь-якого окремого активу, діючи як захисна сіточка для вашого портфеля.
  3. Рутинний огляд портфоліо: Забезпечення відповідності вашого портфеля вашим фінансовим прагненням шляхом своєчасного перегляду та коригування має вирішальне значення для довгострокового успіху.
  4. Інвестиційні інструменти: Такі інструменти, як стоп-лосс-ордери, пропонують автоматизований спосіб захисту від неочікуваних спадів інвестицій, діючи як запобіжник.
  5. Обґрунтовані рішення: Перш ніж інвестувати, надайте пріоритет дослідженню та розумінню компаній, а також уникайте емоційного прийняття рішень для ефективної орієнтації на фондовому ринку.
Попередній Lesson
Повернутися до Course
Далі Quiz

Залиште коментар